Kapitalmarktrecht
Von der Emission von Aktien und Anleihen bis hin zur Erarbeitung individueller Finanzierungsstrukturen – unser erfahrenes Expertenteam bietet Ihnen eine individuelle Beratung über das gesamte Spektrum.
Unsere Expertise
Debt Capital Markets
Sie können auf unsere marktführende Expertise bei Schuldverschreibungen zählen. Bei Unternehmens- und Bankanleihen (Stand-alone und unter Emissionsprogrammen), Schuldscheindarlehen und Namensschuldverschreibungen gehört unser Team zu den Top-Adressen im Markt. Ein Schwerpunkt unserer Beratung liegt auch auf Wandel-, Umtausch- und Hybridschuldverschreibungen sowie hybriden Eigenkapitalinstrumenten für Banken, Versicherungen und Unternehmen.
Mehr erfahren Debt Capital Markets
Derivate
Wir stehen Ihnen als erfahrener Berater im Bereich OTC-Derivate, geclearte und verbriefte Derivate zu allen rechtlichen und regulatorischen Aspekten zur Seite. Als Opinion Counsel zum ISDA Master Agreement (ISDA) und dem Rahmenvertrag für Finanztermingeschäfte (DRV) verfügt unser erstklassiges Team über umfassende und langjährige Erfahrung bei der Dokumentation unter beiden Vertragswerken. Hiervon können Sie bei der Strukturierung komplexer Transaktionen, dem Abschluss von Rahmenverträgen, der Entwicklung von Muster-Bestätigungen, dem Derivate-Clearing, der Besicherung von Transaktionen durch Besicherungsanhänge oder andere Sicherheiten sowie der Erstellung von Insolvenzgutachten profitieren.
Mehr erfahren Derivate
Equity Capital Markets
Sie planen eine Equity-Transaktion? Unsere multidisziplinären Expertenteams beraten nationale und internationale Emittenten, Konsortialbanken sowie Aktionäre in allen Fragen des deutschen, europäischen und US-amerikanischen Wertpapierrechts, vor allem in Deutschland, der Schweiz und Österreich sowie der nordischen Region. Sie profitieren von unserer umfassenden und langjährigen Transaktionserfahrung, breiten Sektorexpertise sowie unserem marktführenden Track Record mit einem besonderen Fokus auf komplexe IPOs, Carve-Outs von Konzernbereichen über IPO oder Spin-off- und Dual-Track IPO/Trade Sale Verfahren für Unternehmen und Private-Equity-Gruppen.Mehr erfahren Equity Capital Markets
Strukturierte Finanzierungen
Sie möchten innovative strukturierte Finanzierungen entwickeln, gestalten und umsetzen? Hierbei wünschen Sie sich neben Experten im Finanzierungsbereich auch bank- und versicherungsaufsichtsrechtliche sowie steuerliche Expertise im deutschen, englischen und US-amerikanischen Recht? Wir bieten Ihnen erstklassige Beratung bei allen Arten von strukturierten Finanzierungen und Verbriefungstransaktionen, u. a. Repackagings, strukturierten Derivatetransaktionen (Total Return Swaps, Repos), True Sale und synthetischen Verbriefungen, Warehouse und Asset-based Finanzierungen, Emissionsprogrammen für strukturierte Anlageprodukte, NPL-Transaktionen oder den Übertragungen von Finanzierungportfolien.
Mehr erfahren Strukturierte Finanzierungen
Digitalisierung im Kapitalmarkt
Sie können auf unsere marktführende Expertise zu allen rechtlichen und regulatorischen Aspekten im Zusammenhang mit der Digitalisierung zählen. Im Mittelpunkt der Beratung unseres Kapitalmarktteams stehen u. a. neue Transaktionsstrukturen und innovative Finanzmarktprodukte sowie die Digitalisierung klassischer Finanzmarktprodukte. Zudem befassen wir uns intensiv mit unterschiedlichen Distributed Ledger Technologien und deren Einsatzmöglichkeiten sowie den rechtlichen und wirtschaftlichen Implikationen.
Mehr erfahren Digitalisierung im Kapitalmarkt
Podcast-Serie: Derivate im Ohr
In unserer Podcast-Serie „Derivate im Ohr“ wollen wir Ihnen in regelmäßigen Abständen Derivate im deutschen Markt näher bringen.
Zu den Episoden >
Publikationen
LIBOR: Das Ende einer Benchmark als Prozessrisiko
13 September 2022
Mit Beginn des Jahres 2022 ist das Ablaufdatum des bedeutendsten Referenzzinssatzes LIBOR (London Interbank Offered Rate) für den Großteil der LIBOR Zinssätze eingetreten. Die Auseinandersetzung mit den damit einhergehenden Folgen beschäftigt die Finanzwelt schon seit geraumer Zeit und wird dies auch weiterhin – wohl auch in Form streitiger Auseinandersetzungen – tun.
A Guide to ECB Eligibility
06 Dezember 2021
Read our short guide designed to provide you with key information and answer the most frequently asked questions we encounter.
What’s next for consumer credit in the EU?
23 August 2021
The Consumer Credit Directive is subject to change as the EU Commission publishes a proposal aiming at further harmonisation and modernisation of the consumer credit rules to keep pace with the progressing digitalisation.
Long awaited proposal for EU Green Bond Standard published
11 August 2021
Today the European Commission published its legislative proposal for a regulation on European green bonds, the ‘European Green Bond Standard’ (see Press Release and related Q&A).
The proposal is part of the EU’s wider agenda on sustainable finance and lays the foundation for a common framework of rules for issuers of bonds that voluntarily wish to use the designation ‘European green bond’ or ‘EuGB’ for green “use of proceeds” bonds (i.e. bonds where the proceeds are used to finance green assets or projects)
Unilateral amendment of Standard Business Terms used vis-à-vis consumers under German law
28 April 2021
According to the published press release, in its judgement (file reference: XI ZR 26/20), the German Federal Court of Justice (BGH) held certain clauses deeming the customer's consent in the event of an amendment to the bank's standard business terms to be invalid.
New STS framework for synthetic securitisations becomes effective on 9 April 21
06 April 2021
Today, amendments to the Securitisation Regulation and the CRR have been published in the Official Journal. They will become effective as early as 9 April 2021.
IBOR Supplemental Agreement to the German Master Agreement for Financial Derivatives Transactions
06 April 2021
The Supplemental Agreement for IBOR Fallback Provisions (Zusatzvereinbarung für IBOR-Nachfolgeregelungen (IBOR-Zusatzvereinbarung); “IBOR Supplemental Agreement”) to the German Master Agreement for Financial Derivatives Transactions (DRV) was published today by the Association of German Banks (Bundesverband deutscher Banken; “BdB”). The IBOR Supplemental Agreement contains fallback provisions for derivatives transactions which reference certain inter-bank offered rates (“IBORs”). It applies to legacy transactions as well as new transactions.
FRQ - Capital Markets Recovery Package – MiFID II Quick Fixes
23 Februar 2021
The Capital Markets Recovery Package which contains amendments to MiFID II, the Prospectus Regulation, the STS Regulation and the Capital Requirements Regulation continues to take shape. On 15 February 2021 the Council of the EU has formally adopted the so called "quick-fix" amendments to MiFID II as well as the amendments to the Prospectus Regulation. The overall aim of the package is to remove unnecessary burden to participants in the financial markets and to introduce measures that are deemed effective in order to mitigate the economic turmoil caused by Covid-19.
German Law Update 2021: Impact of New Preventive Restructuring Regime on Derivatives
05 Januar 2021
The start of the new year 2021 also marks the start of the new German framework for preventive restructurings.
ESG@Linklaters – Monthly update from Germany – 7 December 2020
07 Dezember 2020
In the December edition of our monthly ESG newsletter, we provide a summary of developments relating to Diversity & Inclusion, Sustainable Finance, Environment & Climate Change, and Business & Human Rights.
ESG@Linklaters – Monthly update from Germany – 9 November 2020
16 November 2020
Welcome to the first edition of our newsletter “ESG@Linklaters – our monthly update from Germany”. Each edition will cover key topics on current ESG aspects in Germany, the EU and globally and provide a summary of the latest developments.
ESG@Linklaters: ESG for Banks and Financial Services Providers
01 Oktober 2020
ESG is of increasing importance and is moving forward rapidly. Presently, maintaining an overview on the increasing number of individual laws and regulations, both on a national and European level, is one of the main challenges.
An overview of EU ESG regulation and its impact on derivatives and structured products
10 September 2020
Sustainable finance remains a firm priority for the regulators, and we expect to see this keeping the derivatives and structured products world busy over the coming months. In particular, much of the EU ESG regulation is progressing. Although not all of this directly impacts derivatives and structured products, it is important to understand the indirect impact of the changes. This note explores in more detail what to think about in the context of EU ESG regulation and its impact on derivatives and structured products.
Germany – ESG@Linklaters: Nachhaltigkeitsaspekte für Banken und Finanzdienstleister
22 Juli 2020
Das Thema ESG entwickelt sich seit Jahren sehr dynamisch und gewinnt zunehmend an Bedeutung. Da es kein gesetzliches Rahmenwerk gibt, liegt im Moment eine der größten Herausforderungen darin, den Überblick über die verschiedenen Regulierungsmaßnahmen und -vorhaben zu behalten. Wir haben für Sie eine Auswahl an Themen herausgearbeitet, die unserer Einschätzung nach für den Banken- und Finanzsektor relevant sind.
Podcast: Decision of the German constitutional court on the ECB’s PSPP
01 Mai 2020
The German Federal Constitutional Court verdict on ECB’s Public Sector Purchase Programme ("PSPP") earlier this month is at the centre of current legal and political controversies. The German Court however vests itself with the power to review EU law to prevent infringements of the German constitutional identity.
Newsletter: German Federal Constitutional Court decides on ECB's Public Sector Purchase Programme
01 Mai 2020
With its ruling, the German Federal Constitutional Court (Bundesverfassungsgericht - "GCC") has sustained several consitutional complaints against the Public Sector Purchase Programme ("PSPP") of the ECB.
Veranstaltungen
Webinar | Cryptos: Just another asset class?
Donnerstag 7 Oktober 2021, 12:30 bis 14:00 Uhr
Ort: Global
The benefits of utilising blockchain and distributed ledger technology within traditional, centralised financial markets are well-established, with several novel infrastructure projects progressing from proof-of-concept to deployment. Both law and regulation have struggled to keep pace with these developments, in terms of managing risks and at the same time facilitating innovation. As a result, legal and regulatory certainty is still lacking globally.
Against this background, we will explore the risks and opportunities in the current market globally.
Webinar: New German Electronic Securities Law – Evolution or Revolution?
Dienstag 8 Juni 2021, 12:30 bis 13:30 Uhr
Ort: Global
We kindly invite you to our upcoming webinar on 8 June (in German) and 9 June (in English) where we will discuss the key points of the new Electronic Securities Law.
LIBOR reform webinar: The new DRV IBOR Supplement and ISDA interest rate reform updates
Dienstag 4 Mai 2021, 13:00 bis 14:00 Uhr
Ort: London
The European Derivatives and Structured Products team held a webinar on 4 May 2021. We discussed the newly published IBOR Supplement to the German Master Agreement for Financial Derivatives (DRV) and will also provide an update on some of the ISDA interest rate reform documents.
Verfügbarkeit: Good
E-signings webinar recording
02 April 2020
On 2 April 2020, we held a cross-practice client webinar covering the legal framework, some practical considerations of electronic and virtual signing from an English perspective, German perspective and US perspective.
Pressemitteilungen
Linklaters berät die Qatar Investment Authority bei einer Investition in die RWE AG in Höhe von 2,43 Milliarden Euro im Rahmen einer Pflichtwandelanleihe
05 Oktober 2022
Linklaters hat QIA (Qatar Investment Authority), den Staatsfonds des Emirats Katar, bei einer Investition in Höhe von rund 2,43 Milliarden in die RWE AG (RWE) beraten. Die Investition dient dazu, die beschleunigte Growing-Green-Strategie von RWE zu unterstützen.
Linklaters berät Volkswagen AG und Porsche AG im Rahmen des Börsengangs der Porsche AG und des Aktienkaufvertrags mit der Porsche Automobil Holding SE
29 September 2022
Linklaters hat die Volkswagen AG und die Dr. Ing. h.c. F. Porsche AG (Porsche AG) umfassend im Rahmen des Börsengangs der Porsche AG und des Aktienkaufvertrags mit der Porsche Automobil Holding SE beraten.
Linklaters berät Großaktionär Acciona im Rahmen der Kapitalerhöhung von Nordex
04 August 2022
Linklaters hat den spanischen Großaktionär Acciona S.A. im Rahmen einer Bezugsrechtskapitalerhöhung von Nordex SE in Höhe von 212 Millionen Euro sowie im Rahmen einer Privatplatzierung in Höhe von 139,2 Millionen Euro, die nur Acciona gezeichnet wurde, und einem Gesellschafterdarlehen in Höhe von rund 300 Millionen Euro beraten.
Linklaters berät Helaba bei erster synthetischer Verbriefung
12 Juli 2022
Linklaters hat die Landesbank Hessen-Thüringen (Helaba) bei ihrer ersten synthetischen Verbriefung beraten. Im Rahmen der innovativen Transaktion konnte die Bank für ein Referenzportfolio von Unternehmenskrediten in Höhe von ca. 2,1 Mrd. Euro risikogewichtete Aktiva (RWA) in Höhe von rund 800 Mio. Euro freisetzen.
Linklaters berät Munich Re bei erster US-Dollar-denominierter grüner Nachranganleihe einer europäischen Versicherung auf dem US-Markt
24 Mai 2022
Linklaters hat Munich Re bei der Begebung ihrer der ersten grünen Nachranganleihe auf dem US-Markt beraten. Das Emissionsvolumen beträgt 1,25 Milliarden US-Dollar. Bei der Emission handelt es sich um die erste US-Dollar-denominierte grüne Nachranganleihe einer europäischen Versicherung auf dem US-Markt (nach Rule 144A).
Linklaters ernennt Christian Storck zum neuen Head of Finance und Marco Georg Carbonare zum neuen Co-Head für Corporate/M&A
27 April 2022
Linklaters hat Dr. Christian Storck (48) zum neuen Leiter der deutschen Finance Praxis ernannt. Er wird damit Nachfolger von Dr. Kurt Dittrich, der zum 1. Mai als German Senior Partner die Führung des deutschen Teils der Sozietät übernimmt. Zudem nimmt Dr. Marco Georg Carbonare (48) künftig die neu geschaffene Position als Co-Head für Corporate/M&A ein.
Linklaters berät ČEZ bei der Emission der ersten Sustainability-Linked Bonds
08 April 2022
Linklaters hat das Energieunternehmen ČEZ im Rahmen der Begebung seiner ersten Sustainability-Linked Bonds im Volumen von 600 Millionen Euro beraten.
Linklaters ernennt in Deutschland drei neue Partner und acht neue Counsel
06 April 2022
Linklaters hat mit Wirkung zum 1. Mai 2022 Martina Farkas (Gesellschaftsrecht/M&A), Przemyslaw Lipin (Banking) und Dr. Klaus von der Linden (Gesellschaftsrecht/M&A) zu neuen Partnern in Deutschland ernannt.
Linklaters berät Cazoo bei einer Asset-backed Securitisation in Höhe von 50 Millionen Euro
31 März 2022
Linklaters hat Cazoo, Europas führenden Online-Autohändler, im Zusammenhang mit einer Asset-backed Securitisation in Höhe von 50 Millionen Euro mit der BNP Paribas beraten.
Kurt Dittrich neuer German Senior Partner bei Linklaters
03 März 2022
Die deutsche Partnerschaft von Linklaters hat Dr. Kurt Dittrich zu ihrem neuen German Senior Partner gewählt.
Linklaters berät BSCOMC bei Premierenanleihe über eine Milliarde Euro an der CEINEX
24 Februar 2022
Linklaters hat die Beijing State-owned Capital Operation and Management Company Limited (BSCOMC) bei der Begebung ihrer ersten Euroanleihe im Volumen von einer Milliarde Euro an der China Europe International Exchange (CEINEX) in Frankfurt beraten. Die Transaktion ist die größte Emission einer einzelnen Tranche eines chinesischen Debütemittenten auf dem Euro-Markt.
Linklaters berät Bankenkonsortium beim Börsengang von Var Energi
17 Februar 2022
Linklaters hat das Bankenkonsortium beim Börsengang des norwegischen Öl- und Gasunternehmen Var Energi ASA, einem Gemeinschaftsunternehmen des italienischen Konzerns Eni und des Finanzinvestors HitecVision, an der Börse in Oslo beraten. Der Ausgabepreis lag bei 28 NKr pro Aktie. Der Börsengang hat ein Volumen von 7,7 Mrd. NKr (864 Mio. US$).
Linklaters berät Berenberg im Rahmen des Börsengangs von 468 SPAC II
24 Januar 2022
Linklaters hat Joh. Berenberg, Gossler & Co. KG bei einer Privatplatzierung und dem Börsengang der Special Purpose Acquisition Company 468 SPAC II SE beraten. Im Rahmen der Privatplatzierung wurden 21.000.000 Anteile der 468 II SPAC SE ausgegeben, die jeweils aus einer Aktie und einem Drittel eines Optionsscheins bestehen, zu einem Preis von 10,00 Euro pro Anteil im Gesamtwert von 210 Millionen Euro.
Linklaters berät DekaBank bei ihrer ersten Kryptowertpapier-Emission sowie bei einer grünen Namensschuldverschreibung auf der Blockchain
22 Dezember 2021
Linklaters hat die DekaBank umfassend im Rahmen ihrer ersten Blockchain-basierten Kryptowertpapier-Emission über die Deka-Wertpapierplattform SWIAT beraten. Zudem hatte Linklaters bereits kurz zuvor die DekaBank bei einer ebenfalls wegweisenden Transaktion im Zusammenhang mit der Registrierung und Abwicklung einer digitalen Namensschuldverschreibung ebenfalls über die Deka-Wertpapierplattform SWIAT beraten.
Linklaters berät Bankenkonsortium beim Börsengang des SPAC VT5 an der SIX Swiss Exchange
14 Dezember 2021
Linklaters hat Credit Suisse und UBS beim Börsengang des SPAC VT5 Acquisition Company AG (VT5) an der SIX Swiss Exchange beraten. VT5 ist die erste Special Purpose Acquisition Company (SPAC), die in der Schweiz an der Börse notiert ist.
Linklaters berät LBBW bei Kompetenzbündelung mit Helaba
13 Dezember 2021
Linklaters hat die LBBW im Rahmen eines Vertrags zur Bündelung von Kompetenzen in diversen Feldern des Sparkassengeschäfts mit der Helaba beraten. Mit der Vereinbarung werden die Strukturen in der Sparkassen-Finanzgruppe effizienter gestaltet und die Wettbewerbsfähigkeit gestärkt.
Linklaters berät Daimler bei der Abspaltung und Börsennotierung der Nutzfahrzeugsparte Daimler Truck
09 Dezember 2021
Linklaters hat den Vorstand und den Aufsichtsrat der Daimler AG (Daimler) bei der Abspaltung und Börsennotierung des Nutzfahrzeuggeschäfts mit Lkw und Bussen umfassend beraten. Die Aktien der Daimler Truck Holding werden ab dem 10. Dezember 2021 an der Frankfurter Wertpapierbörse gehandelt.
Linklaters berät Credit Suisse bei einer Asset-backed Finanzierung für das Autoabo-Unternehmen FINN über 500 Millionen Euro
06 Dezember 2021
Linklaters hat Credit Suisse als Senior Noteholder beim Aufsetzen einer Asset-backed Finanzierung für das Münchner Autoabo-Unternehmen FINN beraten. Die Transaktion mit einem Gesamtvolumen von bis zu 500 Millionen Euro soll FINN den Ausbau der deutschen Fahrzeugflotte ermöglichen.
Linklaters berät Bankenkonsortium im Rahmen einer Bezugsrechtskapitalerhöhung von Vonovia in Höhe von rund 8 Milliarden Euro zur Finanzierung der Akquisition der Deutsche Wohnen SE
29 November 2021
Linklaters hat das Bankenkonsortium im Rahmen einer Kapitalerhöhung mit Bezugsrechten für die bestehenden Aktionäre beraten. Diese erfolgt durch Ausgabe von 201.340.062 neuen, auf den Namen lautenden Stückaktien mit einem Anteil am Grundkapital von je 1,00 Euro und mit Dividendenberechtigung ab dem 1. Januar 2021.
Linklaters berät beim Börsengang des SPACs GFJ ESG Acquisition I SE in Frankfurt
26 Oktober 2021
Linklaters hat die Bankenseite im Zusammenhang mit dem Börsengang der in Luxemburg ansässigen GFJ ESG Acquisition I SE beraten. Im Rahmen einer Privatplatzierung hat der SPAC einen Betrag von € 150 Mio. erlöst. Hierzu wurden 15.000.000 Öffentliche Aktien zum Handel im regulierten Markt an der Frankfurter Wertpapierbörse zugelassen, ferner erhielten Investoren eine Gesamtzahl von 7.500.000 Öffentlichen Optionsscheinen, welche jeden Inhaber berechtigen, eine Öffentliche Aktie zum Ausübungspreis von € 11,50 zu zeichnen.
Linklaters berät auxmoney bei erster öffentlicher Verbriefung
11 Oktober 2021
Linklaters hat auxmoney, eine führende digitale Plattform für Privatkredite in Europa, bei der ersten öffentlichen Verbriefung von Verbraucherkreditforderungen, die über die von auxmoney betriebene Kreditplattform vermittelt wurden, beraten.
Linklaters berät Banken beim Börsengang von Truecaller
08 Oktober 2021
Linklaters hat das Bankenkonsortium unter Führung von Goldman Sachs, J.P. Morgan, Carnegie und Citi beim Börsengang von Truecaller an der Nasdaq Stockholm beraten. Truecaller ist eine weltweit führende Plattform zur Verifizierung von Kontakten und zur Blockierung unerwünschter Kommunikation.
Linklaters berät Banken beim Börsengang der Medmix AG
30 September 2021
Linklaters hat Credit Suisse AG und UBS AG beim Börsengang der Medmix AG (Medmix) an der Schweizer Börse SIX Swiss Exchange beraten. Medmix ist eine Abspaltung der dort ebenfalls gelisteten Sulzer AG.
Linklaters berät Iliad bei Schuldschein über 500 Millionen Euro
29 Juli 2021
Linklaters hat den französischen Internetdienstanbieter und Mobilfunkbetreiber Iliad bei der erfolgreichen Platzierung einer Schuldschein-Emission beraten. Diese hat ein Gesamtvolumen von 500 Millionen und besteht aus verschiedenen Tranchen mit Laufzeiten von vier, fünf und sieben Jahren zu festen sowie variablen Zinssätzen, die in Euro nominiert sind.
Linklaters berät Acciona im Rahmen einer kombinierten Bar- und Sachkapitalerhöhung von Nordex
21 Juli 2021
Linklaters hat Acciona S.A. (Acciona) im Rahmen einer kombinierten Bar- und Sachkapitalerhöhung von Nordex SE beraten. Insgesamt wurden 42.672.276 neue, auf den Inhaber lautende Stammaktien der Gesellschaft ohne Nennbetrag zum Bezugspreis von 13,70 Euro je Aktie ausgegeben, so dass sich ein Gesamtbruttotransaktionsvolumen der Kapitalerhöhung von ca. 584,6 Millionen Euro ergibt.
Linklaters berät Goldman Sachs und SEB bei IPO von Elopak
18 Juni 2021
Linklaters hat die Konsortialbanken unter Führung von Goldman Sachs und SEB beim Börsengang der Elopak ASA, ein weltweit führenden Systemanbieter von Kartonverpackungen und Füllmaschinen mit Sitz in Norwegen, beraten.
Linklaters berät Bankenkonsortium beim IPO der Montana Aerospace AG
14 Mai 2021
Linklaters hat das Bankenkonsortium bestehend aus Berenberg als Sole Global Coordinator zusammen mit Commerzbank und Zürcher Kantonalbank als Joint Bookrunners beim Börsengang der Montana Aerospace AG, ein führender, hoch vertikal integrierter Hersteller von Systemkomponenten und komplexen Baugruppen für die Sektoren Luftfahrt, E-Mobilität und Energie, beraten.
Linklaters berät Bankenkonsortium beim Börsengang der PolyPeptide Group
29 April 2021
Linklaters hat das Bankenkonsortium beim Börsengang der PolyPeptide Group AG, einem weltweit führenden Unternehmen in der Entwicklung und Herstellung von Peptiden, beraten. Die Aktien der PolyPeptide Group werden seit heute unter dem Tickersymbol "PPGN" an der Schweizer Börse (SIX) notiert und gehandelt.
Linklaters berät auxmoney bei einer Finanzierung in Höhe von 250 Millionen Euro zum weiteren Ausbau der Verbraucher-Kreditplattform
16 April 2021
Linklaters hat auxmoney, eine führende digitale Plattform für Privatkredite in Europa, bei einer Partnerschaft mit Citigroup und Chenavari Investment Managers beraten. Im Rahmen dieser Partnerschaft erhält auxmoney 250 Millionen Euro als Investition in seine Marktplatz-Kredite und ermöglicht den Investoren den Zugang zur Anlageklasse der digitalen Kredite.
Linklaters berät Vonovia bei der Emission der ersten vollständig digitalen Schuldverschreibung
13 Januar 2021
Linklaters hat das Wohnungsunternehmen Vonovia SE bei der Begebung der ersten vollständig digitalen Namensschuldverschreibung des Unternehmens in Höhe von 20 Millionen Euro beraten. Für die Emission wurden Security Tokens zum Eigentumsübertrag der Forderung unter höchsten Sicherheitsstandards genutzt. Die Übertragungen der Forderungsrechte aus der Namensschuldverschreibung finden auf der etablierten Stellar Blockchain statt, die international für Transaktionen genutzt wird. Die Laufzeit der Schuldverschreibung beträgt drei Jahre.
Linklaters berät auxmoney bei Finanzierung zum Ausbau der Verbraucherkredit-Plattform
16 November 2020
Linklaters hat den Kreditmarktplatz auxmoney und dessen Mehrheitseigner Centerbridge Partners Europe LLP (Centerbridge) bei der Aufsetzung einer asset-basierten Finanzierung in einem Gesamtvolumen von bis zu 500 Millionen Euro und dem damit verbundenen Ausbau der von auxmoney betriebenen Verbraucherkredit-Plattform beraten.
Linklaters berät Bankenkonsortium bei der geplanten Kapitalerhöhung der Dufry AG durch ein Bezugsrechtsangebot in Höhe von etwa CHF 700 Millionen
22 Oktober 2020
Linklaters berät das Bankenkonsortium bei der geplanten Kapitalerhöhung durch ein Bezugsrechtsangebot mit einem vorgesehenen Bruttoerlös von rund CHF 700 Millionen des Schweizer Duty-free-Shop-Betreibers Dufry AG.
Linklaters berät Bankenkonsortium bei der geplanten Kapitalerhöhung der Idorsia Ltd durch ein Bezugsrechtsangebot in Höhe von etwa CHF 575 Millionen
21 Oktober 2020
Linklaters berät das Bankenkonsortium bei der geplanten Kapitalerhöhung durch ein Bezugsrechtsangebot mit einem vorgesehenen Bruttoerlös von rund CHF 575 Millionen des Schweizer Biotechunternehmens Idorsia Ltd.
FT Innovative Lawyers Award: Linklaters Partner Dr. Christian Storck als Innovative Practitioner ausgezeichnet
02 Oktober 2020
Unser Partner und Global Co-Head of Innovation Dr. Christian Storck erhielt im Rahmen des diesjährigen FT Innovative Lawyers Awards Europe 2020 die Auszeichnung in der Kategorie Innovative Practitioners.
Fintech: Linklaters berät Berliner Solarisbank bei Kooperation mit Samsung beim Aufbau und Launch von Samsung Pay
28 September 2020
Linklaters hat Solarisbank, eine Berliner Banking-as-a-Service Plattform mit Vollbanklizenz, die es Unternehmen ermöglicht eigene Finanzprodukte anzubieten, bei einer Kooperation mit Samsung beraten, um Samsung Pay in Deutschland anzubieten.
Fintech: Linklaters berät Berliner Solarisbank bei Kooperation mit Vivid Money zum Aufbau einer mobilen Finanzplattform
08 Juni 2020
Linklaters hat Solarisbank, eine Berliner Banking-as-a-Service Plattform mit Vollbanklizenz, die es Unternehmen ermöglicht eigene Finanzprodukte anzubieten, bei einer Kooperation mit Vivid Money beraten.
Linklaters berät Bankenkonsortium bei der erfolgreichen Platzierung von 5,5 Millionen Aktien und einer Wandelanleihe in Höhe von CHF 350 Millionen der Dufry AG
28 April 2020
Linklaters hat das Bankenkonsortium bei der erfolgreichen Platzierung von 5.000.000 neuen Aktien, die 9,9 % des gegenwärtig ausgegebenen Aktienkapitals entsprechen, und 500.000 eigenen Aktien des Schweizer Duty-free-Shop-Betreibers Dufry im Rahmen eines beschleunigten Bookbuilding-Verfahrens sowie bei der Platzierung einer Wandelanleihe in Höhe von CHF 350 Millionen beraten.
Linklaters berät ams bei CHF 1,75 Mrd. Bezugsrechtskapitalerhöhung
09 April 2020
Linklaters hat die ams AG, ein weltweit führender Anbieter von hochwertigen Sensorlösungen, bei dem erfolgreichen Abschluss einer ordentlichen Kapitalerhöhung in der Form einer Bezugsrechtsemission mit einem Bruttoemissionserlös in Höhe von CHF 1,75 Mrd. (ca. EUR 1,65 Mrd.) beraten.
Linklaters berät thyssenkrupp bei Verkauf der Aufzugsparte
28 Februar 2020
Linklaters hat thyssenkrupp beim vollständigen Verkauf seines Aufzuggeschäftes Elevator Technology an ein Konsortium um Advent, Cinven und die RAG-Stiftung beraten. Der Kaufpreis beträgt 17,2 Mrd Euro.
SoftwareONE Holding AG setzt bei Börsengang auf Linklaters
25 Oktober 2019
Linklaters hat SoftwareONE Holding AG im Rahmen ihres Börsengangs an der SIX Swiss Exchange beraten.
Linklaters berät Wintershall Dea bei Debüt-Anleiheemission im Wert von 4 Mrd. Euro
26 September 2019
Linklaters hat Wintershall Dea bei der erfolgreichen Platzierung ihrer Debüt-Anleihe im Wert von 4 Mrd. Euro beraten.
Hot Topics
Mit uns sind Sie entscheidenden Marktveränderungen immer einen Schritt voraus. Tauschen Sie sich mit uns zu aktuellen Themen und Entwicklungen aus. Eine Auswahl finden Sie hier.
- Elektronische Wertpapiere
- Das DLT Pilot Regime – Chancen der Distributed Ledger Technologie
- EU Green Bonds und Green Bond Standard
- Nachhaltige Verbriefungen
- ESG Derivate – Standardisierung und Digitalisierung
- Praktische Erfahrungen mit True-Sale Verbriefungen (einschließlich STS)
- Synthetische Verbriefungen (einschließlich STS) und aktuelle Regulierung
- Notenbankfähige Sicherheiten
- Besicherungsdokumentation für Initial Margin
Ihre Ansprechpartner
